Эмиссия оказалась успешной: общий спрос со стороны инвесторов достиг 5,85 млрд евро. Наибольшим спросом пользовались бумаги со средним сроком погашения: объем заявок на пятилетние облигации составил 4,25 млрд евро, а на 15-летние – 1,6 млрд евро.
«В связи с высоким спросом доходность облигаций была скорректирована в сторону понижения. Если первоначально премия к среднерыночной ставке своп (mid-swap) составляла 60 и 125 базисных пунктов, то в итоге доходность более короткой облигации была снижена на десять, а более длинной — на пять базисных пунктов. Окончательная доходность составила 3,019% и 4,244% соответственно», — отметил брокер SEB по рынкам капитала Эрик Лаур.
В начале прошлого года Литва также привлекала средства с помощью пяти- и пятнадцатилетних облигаций. Тогда общий спрос достиг пяти миллиардов евро, что несколько ниже, чем сейчас. Кроме того, спрос был распределен более равномерно.
«Тогда спрос на пятилетние бумаги составил 2,3 млрд, а на 15-летние — 2,7 млрд евро. Важно отметить, что из всех прошлогодних эмиссий гособлигаций стран Балтии только доразмещение эстонских облигаций с погашением в 2034 году вызвало у инвесторов больший интерес, чем вчерашний выпуск Литвы. Тогда были доразмещены существующие облигации на 500 млн евро, однако общий спрос достиг 3,5 млрд евро, что означает семикратную переподписку. Переподписка же по пятилетним бумагам Литвы вчера была в 3,4 раза», — сказал Лаур.
Помимо двух новых выпусков облигаций, Литва также активно привлекала капитал посредством аукционов. Первое в этом году привлечение средств вызвало рекордный интерес к двухлетним государственным облигациям, спрос на которые достиг почти 360 миллионов евро.
«Государство в полной мере воспользовалось высоким спросом, разместив среди инвесторов облигации на 240 млн евро, что является крупнейшим размещением в рамках одного аукциона за всю историю. В прошлом году средний объем доразмещений составлял 56,5 млн евро. Аналогичным оказался и второй аукцион года, который состоялся в начале этой недели, — в его ходе инвесторам были проданы облигации на 55 млн евро», — добавил Лаур.
